बैंकिंग प्रणाली में तरलता बढ़ाने के लिए आरबीआई 1.1 लाख करोड़ रुपये और डालेगा

Mumbai मुंबई : भारतीय रिजर्व बैंक (आरबीआई) ने सोमवार को घोषणा की कि वह सरकारी प्रतिभूतियों की खुले बाजार खरीद नीलामी और परिवर्तनीय दर रेपो नीलामी के माध्यम से बैंकिंग प्रणाली में 110,000 करोड़ रुपये की अतिरिक्त तरलता डालेगा। इसके अलावा, प्रणाली में अधिक तरलता प्रदान करने के लिए 5 बिलियन डॉलर की डॉलर-रुपया स्वैप नीलामी भी आयोजित की जाएगी। आरबीआई ने कहा कि मौजूदा तरलता और वित्तीय स्थितियों की समीक्षा के बाद ये कदम उठाए जा रहे हैं। आरबीआई ने कहा कि कुल 60,000 करोड़ रुपये की राशि के लिए भारत सरकार की प्रतिभूतियों की खुले बाजार परिचालन खरीद नीलामी 30 जनवरी, 13 फरवरी और 20 फरवरी, 2025 को 20,000 करोड़ रुपये की तीन किस्तों में की जाएगी।

आरबीआई के बयान के अनुसार, 50,000 करोड़ रुपये की अधिसूचित राशि के लिए 56-दिवसीय परिवर्तनीय दर रेपो (वीआरआर) नीलामी 7 फरवरी को आयोजित की जाएगी, जबकि छह महीने की अवधि के लिए 5 बिलियन अमरीकी डॉलर की यूएसडी/आईएनआर खरीद/बिक्री स्वैप नीलामी 31 जनवरी, 2025 को आयोजित की जाएगी। बयान में कहा गया है कि प्रत्येक ऑपरेशन के लिए विस्तृत निर्देश अलग से जारी किए जाएंगे। रिजर्व बैंक ने यह भी कहा कि वह उभरती हुई तरलता और बाजार स्थितियों की निगरानी करना जारी रखेगा और व्यवस्थित तरलता की स्थिति सुनिश्चित करने के लिए उचित उपाय करेगा।

भारतीय रिजर्व बैंक ने पिछले सप्ताह बैंकों से संपर्क किया ताकि यह समझा जा सके कि इस कदम से अर्थव्यवस्था में ऋण के प्रवाह पर प्रतिकूल प्रभाव पड़ने की चिंता के बाद उसके नए तरलता कवरेज मानदंडों का क्या प्रभाव पड़ेगा। बैंकों ने कुछ प्रतिक्रियाएँ दी हैं, मानदंडों को स्थगित करने और इन मानदंडों से संभावित नुकसान से निपटने के लिए वैकल्पिक तंत्रों के लिए कहा है। यह कदम ऐसे समय उठाया गया है जब संजय मल्होत्रा ​​ने हाल ही में शक्तिकांत दास की जगह आरबीआई के नए गवर्नर का पदभार संभाला है, जिन्होंने दिसंबर में केंद्रीय बैंक के प्रमुख के रूप में अपना विस्तारित कार्यकाल पूरा किया था।

पिछले सप्ताह बैंकिंग प्रणाली में 3 लाख करोड़ रुपये से अधिक का घाटा होने के कारण तरलता पहले से ही तंग हो गई है, जबकि आरबीआई ने पिछले सप्ताह दैनिक परिवर्तनीय रेपो दर नीलामी शुरू की थी। आरबीआई ने 25 जुलाई को एक मसौदा परिपत्र जारी किया था, जिसके अनुसार बैंकों को इस वर्ष 1 अप्रैल से अपने जोखिमों को कवर करने के लिए अधिक धनराशि अलग रखनी होगी।

आरबीआई ने कहा कि हाल के वर्षों में बैंकिंग में तेजी से बदलाव आया है। जबकि प्रौद्योगिकी के बढ़ते उपयोग ने तत्काल बैंक हस्तांतरण और निकासी करने की क्षमता को सुविधाजनक बनाया है, इसने जोखिमों में भी वृद्धि की है, जिसके लिए सक्रिय प्रबंधन की आवश्यकता है। इसने बैंकों की लचीलापन बढ़ाने के लिए तरलता कवरेज अनुपात (एलसीआर) ढांचे की समीक्षा की है। बैंकों को खुदरा जमाओं के लिए रन-ऑफ फैक्टर के रूप में अतिरिक्त 5 प्रतिशत निधि आवंटित करने का निर्देश दिया गया है, जो इंटरनेट और मोबाइल बैंकिंग सुविधाओं (आईएमबी) से सक्षम हैं। IMB के साथ सक्षम स्थिर खुदरा जमाराशियों में 10 प्रतिशत रन-ऑफ फैक्टर होगा और IMB के साथ सक्षम कम स्थिर जमाराशियों में 15 प्रतिशत रन-ऑफ फैक्टर होगा।

LCR के तहत बैंकों को पर्याप्त उच्च-गुणवत्ता वाली तरल संपत्ति (HQLA) बनाए रखने की आवश्यकता होती है, जिसमें मुख्य रूप से सरकारी प्रतिभूतियाँ शामिल होती हैं, ताकि किसी भी अचानक धन निकासी के कारण संभावित तरलता संकट का प्रबंधन किया जा सके। RBI ने HQLA का अनुमान लगाने के लिए अपने मौजूदा नकद आरक्षित अनुपात को शामिल करने के बैंकों के अनुरोध को अस्वीकार कर दिया है।

बैंकों के ट्रेजरी अधिकारियों के अनुसार, इसका मतलब यह होगा कि अर्थव्यवस्था में मांग को पूरा करने के लिए कॉरपोरेट और व्यक्तियों को ऋण देने के बजाय बैंकों को सरकारी बॉन्ड खरीदने के लिए 4 लाख करोड़ रुपये से अधिक की राशि निकालनी होगी। बैंकों ने RBI के कड़े दिशा-निर्देशों को आसान बनाने की आवश्यकता पर वित्त मंत्रालय को भी अवगत कराया है, जिससे ऋण वृद्धि प्रभावित होने की संभावना है।