सावधि जमा ब्याज दरों पर मुद्रास्फीति का प्रभाव

हैदराबाद: मुद्रास्फीति वह दर है जिस पर वस्तुओं और सेवाओं की कीमतों का स्तर समय के साथ बढ़ता है। यह समय के साथ मुद्रा की क्रय शक्ति में कमी का एक प्रमुख आर्थिक संकेतक है। मुद्रास्फीति बैंक ब्याज दरों और उपभोक्ता खर्च सहित अर्थव्यवस्था के विभिन्न पहलुओं को महत्वपूर्ण रूप से प्रभावित कर सकती है। अगर आप महंगाई के इस समय में सावधि जमा (एफडी) खोलने की योजना बना रहे हैं और सोच रहे हैं कि क्या यह अच्छी वित्तीय समझ में आता है, तो यह जानने के लिए पढ़ें कि मुद्रास्फीति बैंक एफडी ब्याज दरों को कैसे प्रभावित करती है और निवेशकों के लिए इसका क्या मतलब है।

मुद्रास्फीति सावधि जमा की ब्याज दरों को कैसे प्रभावित करती है?

समय के साथ, मुद्रास्फीति पैसे के वास्तविक मूल्य को कम कर देती है, जिसका अर्थ है कि आज एक निश्चित राशि की भविष्य में क्रय शक्ति कम होगी।

चूंकि मुद्रास्फीति पैसे की क्रय शक्ति को कम करती है, यह सावधि जमा ब्याज आय के मूल्य को भी प्रभावित करती है। ऐसा इसलिए है क्योंकि फिक्स्ड डिपॉजिट पर बैंकों और वित्तीय संस्थानों द्वारा दी जाने वाली ब्याज दर मुद्रास्फीति की दर से कम हो सकती है। इसके परिणामस्वरूप समय के साथ जमा के वास्तविक मूल्य में कमी आएगी।

देश में महंगाई को नियंत्रित करने के लिए भारतीय रिजर्व बैंक (RBI) रेपो रेट में बदलाव करता है। रेपो दर अनिवार्य रूप से आरबीआई द्वारा चार्ज की जाने वाली ब्याज दर है जब वाणिज्यिक बैंक इससे पैसा उधार लेते हैं। जब रेपो दर में वृद्धि की जाती है, तो वाणिज्यिक बैंकों के लिए आरबीआई से उधार लेना अधिक महंगा हो जाता है। तदनुसार, बैंक उधार दरों में वृद्धि करके खुदरा ग्राहकों या निवेशकों पर इस वृद्धि को पारित कर सकते हैं। इस तरह के बदलाव से लोगों के लिए कर्ज लेने की लागत बढ़ जाएगी। इसी तरह, जमा की दर में कोई भी वृद्धि - आवर्ती या सावधि जमा - निवेशकों को लाभान्वित कर सकती है। इस प्रकार, रेपो दर जटिल रूप से वाणिज्यिक बैंकों द्वारा अपने खुदरा निवेशकों को दी जाने वाली ऋण और जमा ब्याज दरों से जुड़ी हुई है।

सावधि जमा निवेश रिटर्न पर मुद्रास्फीति का प्रभाव

जैसा कि ऊपर स्पष्ट किया गया है, समय के साथ रिटर्न की गणना करते समय मुद्रास्फीति के प्रभाव को ध्यान में रखना आवश्यक है। एफडी की बात करें तो बैंक एफडी की दरें आमतौर पर महंगाई को मात देने के लिए पर्याप्त नहीं होती हैं। इसके अलावा, ब्याज आय पर कर कटौती करने पर, एफडी पर रिटर्न मुद्रास्फीति की दर से भी नीचे गिर सकता है। यह विशेष रूप से लंबी अवधि की एफडी के मामले में है। चूंकि एफडी पर ब्याज की दर पूर्व निर्धारित होती है और पूरी अवधि के दौरान समान रहती है, इसलिए यह सलाह दी जाती है कि लगातार बदलती ब्याज दरों का लाभ उठाने के लिए अल्पकालिक एफडी में निवेश करें। कम टैक्स स्लैब में एक अल्पकालिक एफडी जमाकर्ता के मुद्रास्फीति से प्रभावित होने की संभावना बहुत कम होती है।

सावधि जमा की ब्याज दरों पर मुद्रास्फीति के प्रभाव को प्रभावित करने वाले कारक

फिक्स्ड डिपॉजिट की अवधि: एफडी की ब्याज दरों पर महंगाई का असर डिपॉजिट की अवधि के आधार पर अलग-अलग हो सकता है। लंबी अवधि उच्च रिटर्न प्रदान कर सकती है, लेकिन वे मुद्रास्फीति के प्रभाव के प्रति अधिक संवेदनशील भी हो सकते हैं।

बैंकों द्वारा दी जाने वाली ब्याज दर: बैंकों और वित्तीय संस्थानों द्वारा दी जाने वाली ब्याज दर, FD की ब्याज दरों पर मुद्रास्फीति के प्रभाव को प्रभावित कर सकती है। उच्च ब्याज दरें मुद्रास्फीति के प्रभाव के खिलाफ बेहतर सुरक्षा प्रदान कर सकती हैं, लेकिन उन्हें प्राप्त करना भी मुश्किल हो सकता है।

निष्कर्ष

इस प्रकार मुद्रास्फीति और बैंक एफडी दरें आपस में जुड़ी हुई हैं। नवीनतम बैंक नीतियों और विनियमों के साथ अपडेट रहना, पहले से योजना बनाना, और अल्पकालिक एफडी का चयन करना और उन्हें नियमित रूप से नवीनीकृत करना आपको अपनी सावधि जमा पर मुद्रास्फीति के प्रभाव को कम करने में मदद कर सकता है।