Short-term vs long-term loan: आपके लिए कौन सा बेहतर है?

Business व्यापार: जब आप लोन लेते हैं, तो टेन्योर का फैसला अक्सर सेकेंडरी लगता है। ज़्यादातर लोग सीधे EMI के आंकड़े पर जाते हैं और जो भी मैनेज करने लायक लगता है, उसे चुन लेते हैं। लेकिन आप जो टेन्योर चुनते हैं, वह चुपचाप तय करता है कि आप समय के साथ कितना एक्स्ट्रा पेमेंट करेंगे।

शॉर्ट-टर्म लोन का मतलब है ज़्यादा EMI लेकिन कुल इंटरेस्ट कम। लॉन्ग-टर्म लोन आपकी मंथली पेमेंट कम करता है लेकिन कुल इंटरेस्ट का खर्च बढ़ा देता है। गणित आसान है। असर नहीं।

मान लीजिए आप 12 परसेंट इंटरेस्ट पर 5 लाख रुपये उधार लेते हैं। अगर आप इसे तीन साल में चुकाते हैं, तो आपकी EMI पांच साल की तुलना में काफी ज़्यादा होगी। लेकिन यहाँ वह बात है जिसे बहुत से लोग नज़रअंदाज़ कर देते हैं: पांच सालों में, आप तीन साल के ऑप्शन की तुलना में इंटरेस्ट में हज़ारों रुपये ज़्यादा चुका सकते हैं।

लंबा टेन्योर महीने-दर-महीने आरामदायक लगता है। लेकिन यह ज़्यादा महंगा होता है।

इसका मतलब यह नहीं है कि शॉर्ट-टर्म अपने आप बेहतर है।

अगर आपकी मंथली इनकम स्थिर और अनुमानित है, और आपके खर्चे कंट्रोल में हैं, तो छोटा टेन्योर समझदारी भरा है। आप कर्ज़ जल्दी चुका देते हैं और इन्वेस्टिंग या दूसरे लक्ष्यों के लिए कैश बचा लेते हैं। जल्दी कर्ज़-मुक्त होने का साइकोलॉजिकल फायदा भी सच है।

लेकिन अगर आप सेल्फ-एम्प्लॉयड हैं, बिज़नेस चलाते हैं, या आपकी इनकम में उतार-चढ़ाव होता है, तो खुद को ज़्यादा EMI में फंसाना उल्टा पड़ सकता है। एक खराब महीना पेमेंट में देरी का कारण बन सकता है। और पेमेंट में देरी का मतलब है लेट फीस, पेनाल्टी इंटरेस्ट और आपके क्रेडिट स्कोर पर असर।

RBI के मौजूदा नियमों के तहत, लेंडर्स को टोटल रीपेमेंट अमाउंट, एनुअल परसेंटेज रेट, फोरक्लोज़र की शर्तें और पेनाल्टी को मुख्य फैक्ट स्टेटमेंट में साफ तौर पर बताना होगा। हमेशा कुल देय इंटरेस्ट चेक करें, सिर्फ़ EMI नहीं।

यहाँ फैसला करने का एक प्रैक्टिकल तरीका है।

सबसे पहले, अपने फिक्स्ड मंथली खर्चों की कैलकुलेशन करें, जिसमें किराया, स्कूल फीस, इंश्योरेंस और दूसरी EMI शामिल हैं। आदर्श रूप से, कुल लोन कमिटमेंट आपकी नेट मंथली इनकम के 40 से 50 परसेंट से ज़्यादा नहीं होना चाहिए। अगर छोटा टेन्योर आपको उस रेंज से बाहर ले जाता है, तो यह समझदारी भरा नहीं हो सकता।

दूसरा, प्रीपेमेंट के नियम चेक करें। कई फ्लोटिंग-रेट पर्सनल लोन में इंडिविजुअल बॉरोअर्स के लिए फोरक्लोज़र चार्ज नहीं होते हैं। इसका मतलब है कि आप

सेफ्टी के लिए थोड़ा लंबा टेन्योर चुन सकते हैं और कैश फ्लो बेहतर होने पर भी तेज़ी से प्रीपेमेंट कर सकते हैं।

तीसरा, अवसर लागत के बारे में सोचें। अगर लोन इंटरेस्ट रेट ज़्यादा है, मान लीजिए 14 से 16 परसेंट, तो जल्दी प्रीपेमेंट करने से आपको उस इंटरेस्ट रेट के बराबर गारंटीड रिटर्न मिलता है। सुरक्षित रूप से कहीं और इसे हराना मुश्किल है।

होम लोन के लिए, कैलकुलेशन थोड़ा बदल जाता है क्योंकि इंटरेस्ट रेट कम होते हैं और सेक्शन 24 और सेक्शन 80C के तहत टैक्स बेनिफिट मिल सकते हैं। ऐसे मामलों में, डिसिप्लिन के साथ इन्वेस्टिंग करने पर लंबा टेन्योर कभी-कभी सही हो सकता है। लेकिन अनसिक्योर्ड पर्सनल लोन के लिए, अगर आप अफोर्ड कर सकते हैं तो छोटा टेन्योर आमतौर पर फाइनेंस के हिसाब से ज़्यादा स्मार्ट होता है।

आखिर में, सबसे अच्छा टेन्योर वह सबसे छोटा टेन्योर है जिसे आप बिना नींद खोए आराम से मैनेज कर सकें। लोन आपकी किसी समस्या को हल करने में मदद करना चाहिए, न कि हर महीने EMI की तारीख आने पर एक नई समस्या पैदा करना चाहिए।