Business : निवेशक एमएफ और शेयर बाजार के लिए सावधि जमा तोड़ रहे हैं, विशेषज्ञ ने कहा

चेन्नई: हाउस ऑफ अल्फा इन्वेस्टमेंट एडवाइजर्स के सह-संस्थापक और प्रमुख, वित्तीय नियोजन, भुवना श्रीराम ने कहा, भारत की विकास गाथा और इसके शेयर बाजारों में विश्वास ने निवेशकों द्वारा अपनी सावधि जमा राशि को तोड़कर म्यूचुअल फंड और शेयर बाजारों में निवेश करने की प्रवृत्ति को जन्म दिया है। , मुंबई।

उन्होंने यह भी कहा कि म्यूचुअल फंड की व्यवस्थित निवेश योजनाओं (एसआईपी) ने काफी लोकप्रियता हासिल की है, खासकर युवा और मध्यम आयु वर्ग के निवेशकों के बीच क्योंकि वे इक्विटी जैसे जोखिम भरे परिसंपत्ति वर्गों में निवेश के लिए एक अनुशासित दृष्टिकोण प्रदान करते हैं, बाजार की अस्थिरता से कम प्रभावित होते हैं, और रुपये की औसत लागत से लाभ।

“निवेशकों द्वारा सावधि जमा को तोड़ने या म्यूचुअल फंड जैसे उच्च-उपज वाले निवेशों के लिए बचत को पुनर्निर्देशित करने की प्रवृत्ति है, खासकर तेजी के बाजारों के दौरान। यह अक्सर बढ़े हुए जोखिम के बावजूद अधिक रिटर्न के लालच से प्रेरित होता है। इसके अलावा, भारत की विकास गाथा और शेयर बाजारों में विश्वास इस प्रवृत्ति को गति दे रहा है, ”श्रीराम ने एक साक्षात्कार में आईएएनएस को बताया।

उनके अनुसार, निवेशकों को समय से पहले निकासी के दंड और पुनर्निवेश जोखिम के प्रभाव के बारे में पता होना चाहिए, खासकर उतार-चढ़ाव वाले ब्याज दर के माहौल में।

हाल के दिनों में दोनों भारतीय शेयर बाजार नई ऊंचाइयों को छू रहे हैं।

यह भी कहा जाता है कि कई लोग बैंकों और अन्य वित्तीय संस्थानों से व्यक्तिगत ऋण ले रहे हैं और अधिक रिटर्न पाने के लिए शेयर बाजारों में निवेश कर रहे हैं।

इतना ही, कैलेंडर वर्ष 2023 के दौरान म्यूचुअल फंड के विभिन्न एसआईपी में कुल प्रवाह लगभग 1.83 लाख करोड़ रुपये था, जबकि पिछले साल दिसंबर में प्रवाह लगभग 17,600 करोड़ रुपये था।

श्रीराम ने कहा कि एसआईपी की लोकप्रियता में लगातार वृद्धि देखी गई है, विशेषकर युवा निवेशकों के बीच खातों और प्रवाह की संख्या में वृद्धि हुई है।

लेकिन क्या यह म्यूचुअल फंड/एसआईपी में निवेश करने का सबसे अच्छा समय है?

“बुरे समय का सामना करने की तुलना में सबसे अच्छे समय की प्रतीक्षा में अधिक पैसा बर्बाद हो गया है। सबसे अच्छा समय व्यक्तिपरक है और व्यक्तिगत वित्तीय लक्ष्यों पर निर्भर करता है। हालाँकि, जल्दी शुरुआत करने और बाजार में गिरावट के दौरान निवेश जारी रखने से रुपये की औसत लागत के कारण अधिकतम रिटर्न मिल सकता है, ”श्रीराम ने कहा।

एसआईपी लगभग किसी के लिए भी आदर्श हैं, खासकर उन लोगों के लिए जिनकी नियमित मासिक आय है और जो दीर्घकालिक परिप्रेक्ष्य के साथ अनुशासित तरीके से निवेश करना चाहते हैं।

एसआईपी दीर्घकालिक धन सृजन के लिए आदर्श हैं, विशेष रूप से अस्थिर बाजारों में और विशेष रूप से उन लोगों के लिए जिनकी नियमित मासिक आय है। वे निवेश की लागत का औसत निकालने और वित्तीय अनुशासन स्थापित करने में मदद करते हैं।

एक निवेशक के लिए एसआईपी की संख्या के संबंध में, श्रीराम ने कहा कि यह निवेशक की निवेश करने की क्षमता, वित्तीय लक्ष्य और वांछित विविधीकरण पर आधारित होना चाहिए। आमतौर पर, 8-10 योजनाएं पर्याप्त होनी चाहिए।

कराधान चुने गए फंड के प्रकार पर निर्भर करता है। इक्विटी फंड पूंजीगत लाभ कर (दीर्घकालिक - 10 प्रतिशत, लघु अवधि - 15 प्रतिशत) के अधीन हैं, जबकि डेट फंड पर तीन साल से पहले निकासी पर आयकर स्लैब के अनुसार कर लगाया जाता है।

सावधि जमा के रुझान के बारे में उन्होंने कहा कि हाल के वर्षों में मुद्रास्फीति, केंद्रीय बैंकों द्वारा निर्धारित ब्याज दर के रुझान और सामान्य आर्थिक माहौल जैसे कारकों के कारण इस क्षेत्र में निवेशकों की रुचि में उतार-चढ़ाव आया है।

हाल के दिनों में, भारतीय बैंक सावधि जमा पर अपनी ब्याज दरें बढ़ा रहे हैं और अवधि के आधार पर यह दर 3-7 प्रतिशत के बीच है।

“आम तौर पर, आर्थिक अनिश्चितता या शेयर बाजार के निचले प्रदर्शन की अवधि के दौरान, लोग अपनी सुरक्षा और पूर्वानुमान के कारण सावधि जमा की ओर अधिक आकर्षित होते हैं। और जब शेयर बाजार या कारोबारी माहौल जैसे वैकल्पिक निवेश के रास्ते जीवंत होते हैं, तो सावधि जमा को कम प्राथमिकता दी जाती है, ”श्रीराम ने कहा।

सावधि जमा रूढ़िवादी निवेशकों, सेवानिवृत्त लोगों या बाजार की अस्थिरता के संपर्क के बिना स्थिर आय स्रोत चाहने वालों के लिए आदर्श हैं। वे उच्च-ब्याज दरों के समय या जब शेयर बाजार अधिक मूल्यवान और अस्थिर होता है, तब उपयुक्त होते हैं।

“बैंक सावधि जमा आमतौर पर राष्ट्रीय बचत प्रमाणपत्र (एनएससी) या कॉर्पोरेट जमा जैसे उपकरणों की तुलना में कम रिटर्न देते हैं, लेकिन इन्हें सुरक्षित और निपटान में आसान माना जाता है। चुनाव जोखिम सहनशीलता और निवेशक की रिटर्न की आवश्यक दर पर निर्भर करता है, ”उसने कहा।

उनके अनुसार, सार्वजनिक क्षेत्र के बैंक आम तौर पर निजी और छोटे वित्त बैंकों की तुलना में थोड़ी कम ब्याज दरें पेश करते हैं। हालाँकि, उन्हें अक्सर अधिक स्थिर माना जाता है। निजी और छोटे वित्त बैंक जमाकर्ताओं को आकर्षित करने के लिए उच्च दरों की पेशकश कर सकते हैं, लेकिन वे थोड़ा अधिक जोखिम प्रोफ़ाइल के साथ आते हैं।

सावधि जमा पर ब्याज व्यक्ति के आयकर स्लैब के अनुसार कर योग्य है। अर्जित ब्याज पर टीडीएस कटौती योग्य है। यह पीपीएफ या ईएलएसएस फंड जैसे कर-बचत उपकरणों से भिन्न है जो आयकर अधिनियम की धारा 80 सी के तहत कर लाभ प्रदान करते हैं।