भारतीय प्रतिभूति और विनिमय बोर्ड (सेबी) का आदेश जो बॉम्बे डाइंग और उसके प्रमोटरों, नुस्ली वाडिया, नेस वाडिया और जहांगीर वाडिया को दो साल के लिए पूंजी बाजार में प्रवेश करने से रोकता है और भारी दंड को आकर्षित करता है, आरोपों की जांच कर रहा था कि बॉम्बे डाइंग असत्य को प्रकाशित करने में शामिल था। वित्तीय विवरण और बॉम्बे डाइंग एंड मैन्युफैक्चरिंग कंपनी लिमिटेड (बीडीएमसीएल) के अल्पसंख्यक शेयरधारकों और बड़े पैमाने पर बाजार के खिलाफ छेड़छाड़ और धोखाधड़ी और अनुचित व्यापार प्रथाओं का गठन।
यह आरोप लगाया गया है कि बीडीएमसीएल ने एक कपटपूर्ण योजना बनाई जिसके तहत उसने समूह की कंपनी स्केल को फ्लैट/आवंटन अधिकार बेचे, और यह सुनिश्चित किया कि वह स्केल के साथ किए गए एमओयू के आधार पर राजस्व को पहचानना जारी रखे, भले ही फ्लैटों को आगे बेचा गया हो या नहीं। स्केल द्वारा खुदरा ग्राहक।
यह आरोप लगाया गया है कि बीडीएमसीएल ने स्केल के साथ मिलकर स्कैल को 2,492.94 करोड़ रुपये की गैर-वास्तविक बिक्री और 1,302.20 करोड़ रुपये के मुनाफे को रिकॉर्ड करने के लिए एक 'सुविचारित और जानबूझकर' धोखाधड़ी और जोड़-तोड़ योजना को अंजाम दिया। वित्तीय वर्ष (वित्त वर्ष) 2011-12 से वित्तीय वर्ष 2017-18 के दौरान धोखाधड़ी से स्केल के साथ समझौता ज्ञापन में प्रवेश करके।
स्केल में बीडीएमसीएल की वास्तविक शेयरधारिता को छिपाने के लिए स्केल की संपूर्ण शेयरधारिता को संरचित किया गया था।
शेयरधारिता पैटर्न तैयार करने का यह संरचित तरीका बीडीएमसीएल/इसके प्रवर्तकों की ओर से सूचीबद्ध इकाई के गैर-प्रवर्तक निवेशकों को गुमराह करने के लिए जानबूझकर किए गए प्रयास को दर्शाता है।
वाडिया समूह की विभिन्न अन्य निवेश कंपनियों के माध्यम से स्केल में अपनी संपूर्ण हिस्सेदारी धारण करके, बीडीएमसीएल ने स्केल पर पूर्ण नियंत्रण का प्रयोग करते हुए स्केल के साथ किए गए लेनदेन का गैर-समेकन सुनिश्चित किया।
उसी के आधार पर, BDMCL के समेकित वित्तीय विवरण सूचीबद्ध कंपनी के शेयरधारकों के लिए असत्य और भ्रामक हैं।
किसी भी सूचीबद्ध कंपनी द्वारा बिक्री और मुनाफे की कृत्रिम मुद्रास्फीति उसके शेयरों के बाजार मूल्य को प्रभावित करती है और एक निवेशक के निवेश निर्णय पर इसका सीधा असर पड़ता है।
इस प्रकार यह आरोप लगाया जाता है कि बीडीएमसीएल की बिक्री और मुनाफे की मुद्रास्फीति की गतिविधि ने मूल्य की खोज और प्रतिभूति बाजारों की अखंडता के सामान्य तंत्र में हस्तक्षेप किया था और बीडीएमसीएल के शेयर मूल्य आंदोलन के संबंध में एक भ्रामक उपस्थिति बनाई थी, इस प्रकार शेयर की कीमत में प्रभावी ढंग से हेरफेर किया था। बीडीएमसीएल।
बीडीएमसीएल द्वारा प्रकाशित वित्तीय विवरण प्रतिभूति बाजारों में निवेशकों द्वारा अपने निवेश निर्णयों को आधार बनाने के लिए भरोसा किया जाता है और उसी की गलत बयानी को धोखाधड़ी गतिविधि माना जाता है।
उसी और विभिन्न अन्य पुष्ट साक्ष्यों के आधार पर, बीडीएमसीएल पर स्केल पर नियंत्रण रखने का आरोप है और इसलिए, उसी के समेकन से, बीडीएमसीएल पर आरोप है कि उसने अपने राजस्व और लाभ को क्रमशः 2,492.94 करोड़ रुपये और 1,302.20 करोड़ रुपये बढ़ा दिया है। वित्त वर्ष 2011-12 से वित्तीय वर्ष 2017-18 के दौरान।
स्केल के साथ किए गए एमओयू के संबंध में अब तक प्राप्त शुद्ध राशि 186 करोड़ रुपये थी जो कि वित्त वर्ष 2011-12 से 2017-18 के दौरान बीडीएमसीएल द्वारा मान्यता प्राप्त राजस्व का 7.46 प्रतिशत था, जो कि स्केल के साथ किए गए एमओयू के संबंध में था।
उसी के आधार पर, बीडीएमसीएल पर आरोप है कि उसने एमओयू में बिलिंग का शेड्यूल बनाकर जानबूझकर बिलिंग और राजस्व की वास्तविक प्राप्ति को 92.54 प्रतिशत तक टाल दिया, जिससे कंपनी के शेयरधारकों के हितों पर प्रतिकूल प्रभाव पड़ा।